Calculadora de retorno de la inversión (ROI) | Fórmula
El retorno de la inversión o ROI es un índice de rentabilidad que calcula las ganancias de una inversión como un porcentaje del costo original. En otras palabras, mide cuánto dinero se ganó con la inversión como porcentaje del precio de compra. Muestra a los inversores la eficacia con la que cada dólar invertido en un proyecto genera beneficios. Los inversores no solo utilizan este índice para medir el rendimiento de una inversión, sino que también lo utilizan para comparar el rendimiento de diferentes inversiones de todos los tipos y tamaños.
Por ejemplo, una inversión en existencias se puede comparar con una en equipo. No importa cuál sea el tipo de inversión, porque el cálculo del retorno de la inversión solo tiene en cuenta las ganancias y los costos asociados con la inversión.
Dicho esto, el cálculo del ROI es uno de los índices de inversión más comunes porque es simple y extremadamente versátil. Los gerentes pueden usarlo para comparar las tasas de rendimiento en las compras de bienes de capital, mientras que los inversores pueden calcular qué compras de acciones obtuvieron mejores resultados.
Fórmula
La fórmula de retorno de la inversión se calcula restando el costo del ingreso total y dividiéndolo por el costo total.
Como puede ver, la fórmula del ROI es muy simplista y tiene una definición amplia. Lo que quiero decir con eso es que los ingresos y los costos no están claramente especificados. Los costos totales y los ingresos totales pueden significar cosas diferentes para diferentes personas. Por ejemplo, un gerente podría usar las ventas netas y el costo de los bienes vendidos como ingresos y gastos en la ecuación, mientras que un inversionista podría mirar más globalmente la ecuación y usar las ventas brutas y todos los gastos incurridos para producir o vender el producto, incluidos costos operativos y no operativos.
De esta forma, el cálculo del ROI puede ser muy versátil, pero también puede ser muy manipulador dependiendo de lo que el usuario quiera medir o mostrar. Es importante darse cuenta de que no existe una ecuación estandarizada para el retorno de la inversión. En cambio, veremos la idea básica de reconocer las ganancias como un porcentaje de los ingresos. Para comprender verdaderamente el rendimiento de una inversión que se le presenta, debe comprender qué ingresos y costos se utilizan en el cálculo.
Ejemplo
Ahora que sabe que no existe una ecuación estándar, veamos una versión básica sin entrar en los segmentos de costos e ingresos. Veamos, por ejemplo, la Casa de Bolsa de Keith. Keith es un corredor de bolsa que se especializa en acciones de centavo. Keith hizo una inversión algo arriesgada en una acción de metales líquidos el año pasado cuando compró 5,000 acciones a $ 1 por acción. Hoy, un año después, el valor justo de mercado por acción es de $ 3.50. Keith vende la acción y usa una calculadora de ROI para medir su desempeño.
Como puede ver, el retorno de la inversión de Keith es de 2.5 o 250 por ciento. Esto significa que Keith ganó $ 2.50 por cada dólar que invirtió en la compañía de metales líquidos. Esta inversión fue extremadamente eficiente porque se multiplicó por 2,5.
Podemos comparar la buena elección de metales líquidos de Keith con su otra opción financiera de invertir en una empresa de equipos médicos. Compró 1,000 acciones a $ 1 por acción y las vendió a $ 1,25 por acción.
El rendimiento de Keith en esta compra de acciones fue de solo .25 o 25 por ciento. Sigue siendo un buen rendimiento, pero nada comparado con la otra inversión.
Análisis
Generalmente, cualquier ROI positivo se considera un buen rendimiento. Esto significa que se recuperó el costo total de la inversión además de algunas ganancias sobrantes. Un retorno de la inversión negativo significa que los ingresos ni siquiera fueron suficientes para cubrir los costos totales. Dicho esto, las tasas de retorno más altas siempre son mejores que las tasas de retorno más bajas.
Volviendo a nuestro ejemplo sobre Keith, la primera inversión arrojó un ROI del 250 por ciento, mientras que su segunda inversión solo arrojó el 25 por ciento. El primer stock agotó el segundo diez veces. Keith habría estado mejor si hubiera invertido todo su dinero en la primera acción.
El cálculo del ROI es extremadamente versátil y se puede utilizar para cualquier inversión. Los gerentes pueden usarlo para medir el rendimiento del capital invertido. Los inversores pueden usarlo para medir el rendimiento de sus acciones y las personas pueden usarlo para medir el rendimiento de sus activos, como sus hogares.
Una cosa para recordar es que no toma en consideración el valor del dinero en el tiempo. Para una simple compra y venta de acciones, este hecho no importa tanto, pero sí para el cálculo de un activo fijo como un edificio o una casa que se aprecia durante muchos años. Esta es la razón por la que la parte original simplista de las ganancias de la fórmula generalmente se altera con un cálculo del valor presente.