Al final de cada ejercicio financiero, cada empresa presenta las siguientes cuentas:
Básicamente, estos estados presentan, de forma resumida, toda la información registrada en los libros contables de la empresa.
Los resultados revelados por estas declaraciones son de importancia obvia para varias partes interesadas, incluidos accionistas, directores, contadores, acreedores, bolsas de valores y, por supuesto, el gobierno.
Uno de los usos principales de los estados financieros, desde el punto de vista de casi todos los usuarios, es comparar los resultados operativos y la solidez financiera de una empresa con los de otras.
De hecho, no hay mejor manera de evaluar el desempeño o la posición de una empresa que compararla con otras. También se pueden utilizar objetivos preestablecidos o el desempeño o las normas del año anterior. La comparación se suele realizar entre el rendimiento de:
- La misma unidad en diferentes períodos.
- Unidades diferentes pero relacionadas
- Diferentes industrias
A continuación se ofrece una descripción general de cada una de estas áreas.
Misma unidad durante diferentes períodos
- Por ejemplo, comparar el desempeño de 2016 con el desempeño de 2015
- Desempeño real de 2016 con el pronóstico o desempeño presupuestado de 2016
Unidades diferentes pero relacionadas
- Por ejemplo, comparando el desempeño del Departamento A con el Departamento B
- Producto A con Producto B
- Empresa A con Empresa B en el mismo negocio
- Sucursal de Nueva York con sucursal de Washington
- Filial de EE. UU. Con filial de Reino Unido
- Compañía A con el desempeño promedio o normal de otras compañías en el mismo negocio
Diferentes Industrias
- Por ejemplo, comparar el desempeño de una empresa de comercialización de petróleo con una cadena de venta minorista de herramientas.
- Otro ejemplo es la comparación del desempeño de una empresa manufacturera con el de una empresa de servicios financieros.
Las cifras contenidas en los estados financieros son cifras absolutas.
Si bien estas cifras cumplen el propósito básico de transmitir los resultados logrados por la empresa en un período determinado, generalmente son inadecuadas en sí mismas para hacer una comparación significativa.
Por tanto, el hecho de que la empresa A pueda obtener una ganancia neta de $ 25 millones y la empresa B de $ 40 millones puede dar la impresión de que esta última empresa es más rentable.
Sin embargo, con la información sobre el capital social de la Compañía A de $ 200 millones y los $ 400 millones de la Compañía B, y expresando la utilidad neta como un porcentaje del capital social, podemos determinar, con mayor precisión, la eficiencia del uso que hace la compañía de sus fondos.
El porcentaje de utilidad neta llega al 12,5% para la Compañía A y al 10% para la Compañía B. La conclusión es ahora más clara y apropiada.
Lo que esencialmente hace una relación es proporcionar una base común.
En el ejemplo anterior, las dos cifras de beneficio neto no son comparables inicialmente. Sin embargo, cuando tomamos las dos cifras que muestran el rendimiento del capital, obtenemos un factor común: el capital en ambos casos se toma como 100.
Los beneficios netos de las dos empresas como porcentaje de sus respectivas cifras de capital se vuelven comparables. Ésta es la función principal de una razón: es decir, proporcionar una base común en dos o más conjuntos de cifras para que sean comparables.
